日東ベスト 四半期進捗

1. 要点(3行)

• 増収・営業増益も最終減益: 売上高は値上げと病院・介護施設向けの伸長で558.6億円（前年同期比2.9%増）と堅調だったが、持分法投資損益の悪化等が響き、当期純利益は3.8億円（同6.5%減）に留まった。
• 営業キャッシュフローが急減: 前期の35.9億円から0.48億円へと大幅に減少。仕入債務の減少（18.4億円の支払い増）が主な要因であり、運転資金の負担増が鮮明となった。
• 次期計画はV字回復の強気予想: 2026年3月期は営業利益10億円（前期比74.1%増）を見込む。コスト削減と高付加価値商品の販売強化を掲げ、大幅な利益成長を狙う強気のトーン。

2. 直近の業績と進捗率

2025年3月期の通期実績は以下の通りです。

• 売上高: 558.6億円（前期比2.9%増）
• 営業利益: 5.74億円（前期比13.8%増）
• 経常利益: 5.10億円（前期比6.5%減）
• 親会社株主に帰属する当期純利益: 3.84億円（前期比6.5%減）

分析: 営業利益ベースでは、原材料高騰の中でも価格改定の効果により2桁増益を確保しました。しかし、前年に計上された持分法投資利益（3,500万円）が損失（△300万円）に転じたことや、支払利息の増加が経常利益以下の下押し要因となりました。2026年3月期の通期計画に対する勢いとしては、売上高は7.4%増、営業利益は74.1%増と、さらなる加速を見込んでいます。

3. セグメント別のモメンタム

単一セグメントですが、部門別の売上推移に勢いの差が見られます。

• 日配食品部門（勢い：強）: 売上高94.1億円（前期比6.7%増）。消費者の内食傾向や利便性志向を背景に、最も高い成長率を記録しました。