サイバーリンクス 四半期進捗

1. 要点(3行)

• 利益面の大幅伸長: 官公庁クラウド事業の利益率改善が牽引し、営業利益は前年同期比16.5%増の4.14億円と、売上成長（4.4%増）を大きく上回る増益で着地。
• ストック収益の拡大: 経営重要指標である「定常収入（リカーリング収益）」が前年同期比9.4%増の21.1億円と順調に積み上がり、収益基盤の安定性が向上。
• 財務面の変化: 運転資金（受取手形・売掛金等）の増加に伴い、短期借入金が10億円増加。キャッシュフロー面での一時的な資金需要増が見られる。

2. 直近の業績と進捗率

2025年12月期 第1四半期（1-3月）の実績は以下の通りです。

• 売上高: 45.0億円（前年同期比 +4.4%）
• 営業利益: 4.14億円（同 +16.5%）
• 経常利益: 4.10億円（同 +15.1%）
• 親会社株主に帰属する四半期純利益: 2.71億円（同 +18.5%）

通期計画（177.4億円）に対する売上進捗率は25.4%、営業利益進捗率は23.9%です。前年同期の売上進捗率（約27% ※2024年実績ベース逆算）と比較すると、売上の勢いはやや緩やかですが、利益面では官公庁向け案件の採算改善により、計画通り順調な滑り出しと言えます。

3. セグメント別のモメンタム

• 官公庁クラウド事業（勢い：強）: 売上高 21.0億円（+3.9%）、セグメント利益 2.5億円（+56.7%）。機器販売比率の低下と、自治体DX関連の導入作業が寄与し、利益が爆発的に伸びています。