トルク 四半期進捗

1. 要点(3行)

• 2025年10月期は増益着地: 営業利益が前期比11.5%増の10.09億円となり、インフラ整備や能登半島地震の復興需要を背景としたコンクリート製品関連金物部門が業績を牽引した。
• 2026年10月期の大幅減益予想: 次期予想は売上高210億円（6.8%減）、営業利益6.5億円（35.6%減）と非常に保守的。資材高騰、人手不足による工期遅延や市場の停滞を強く警戒している。
• キャッシュフローの劇的改善: 営業CFは前年同期の△0.2億円から20.61億円へと大幅な黒字に転換。売上債権の回収が進み、財務基盤が強化された。

2. 直近の業績と進捗率

2025年10月期の連結業績は以下の通りです。

• 売上高: 225.38億円（前期比0.6%増）
• 営業利益: 10.09億円（前期比11.5%増）
• 経常利益: 12.79億円（前期比3.1%増）
• 親会社株主に帰属する当期純利益: 9.04億円（前期比1.0%増）

当期は通期実績であるため進捗率は100%ですが、営業利益率が前期の4.0%から4.5%へと改善しており、採算性が向上しました。しかし、2026年度の第2四半期累計予想では、売上高104億円、営業利益3.6億円（前年同期比37.4%減）と、期初から強い減速を見込んでいます。

3. セグメント別のモメンタム

• 鋲螺（びょうら）部門【安定】: