ロック・フィールド 四半期進捗

1. 要点(3行)

• 大幅減益の着地: 2025年4月期は原材料高や人件費上昇に加え、消費マインド低下による来店客数減少が響き、営業利益は前期比28.5%減の12.4億円と苦戦。
• 創業家への特別功労金が利益を圧迫: 創業者への特別功労金5億円および減損損失1.6億円を特別損失に計上したことで、親会社株主に帰属する当期純利益は前期比73.7%減の3.2億円まで落ち込んだ。
• 次期は回復を見込むが、コスト増は継続: 2026年4月期は増収増益の回復計画（純利益182.9%増）を掲げるが、最低賃金上昇や採用コスト増など、構造的なコスト負担が重くのしかかる局面が続く。

2. 直近の業績と進捗率

2025年4月期（通期）の連結業績は以下の通りです。

• 売上高: 511.8億円（前期比0.3%減）
• 営業利益: 12.4億円（前期比28.5%減）
• 経常利益: 13.0億円（前期比27.1%減）
• 親会社株主に帰属する当期純利益: 3.2億円（前期比73.7%減）

進捗率と勢いの変化: 本資料は通期決算のため、計画に対する達成率での評価となります。期初予想（2024年6月時点の営業利益目標17.8億円）に対し、着地は12.4億円と大幅な未達（達成率約70%）に終わりました。前年同期（2024年4月期）が15.8%の営業増益だったのに対し、今期は28.5%減と、勢いは明確に「失速」しています。

3. セグメント別のモメンタム

単一セグメント（惣菜事業）ですが、業態別では明暗が分かれています。

• 減速傾向: 主力の「RF1」が売上高312.8億円（前期比0.3%減）と伸び悩み、ブランド別の「いとはん」（0.8%減）、「神戸コロッケ」（1.8%減）も前年を割り込みました。百貨店や商業施設の閉館による退店が売上を押し下げています。