フォルシア 四半期進捗

1. 要点(3行)

• 大型案件の期ずれによる大幅減益: 新規大型案件の受注・開発着手が第4四半期へ後ろ倒しとなったことで、第3四半期累計の営業利益は前年同期比62.6％減の50百万円と低迷。
• 先行投資の継続が利益を圧迫: 案件の延伸を見越した体制拡充（外注費・人件費）や、サービス品質向上のためのプロダクト開発を先行させたことが、売上横ばいの中でコスト増に直結。
• 第4四半期の急回復を前提とした計画維持: 通期計画に対する営業利益進捗率は20.1％と極めて低いが、会社側は第4四半期中の大型案件受注と収益認識を見込み、通期予想を据え置いた。

2. 直近の業績と進捗率

第3四半期累計（9ヶ月）の着地は以下の通りです。

• 売上高: 16.59億円（前年同期比 0.7%増）
• 営業利益: 0.50億円（同 62.6%減）
• 経常利益: 0.51億円（同 60.3%減）
• 四半期純利益: 0.31億円（同 65.8%減）

通期計画（24.92億円 / 2.49億円）に対する進捗率:

• 売上高：66.6%（前年同期の進捗は非開示だが、売上は概ね計画線か）
• 営業利益：20.1%（前年同期の第3四半期実績1.34億円に対し、今期は0.5億円と勢いが大幅に減退） 利益面での進捗は著しく遅れており、第4四半期に年間利益の約8割を稼ぎ出す必要のある、非常にハードルの高い計画となっています。

3. セグメント別のモメンタム

当社は「デジタルビジネスプラットフォーム事業」の単一セグメントですが、サービス別の動向は以下の通りです。

• SaaS型サービス（webコネクト）: 新規顧客の要件定義が順次開始されるなど、デジタル投資需要を背景に底堅い「勢い」が見られます。