クリーク・アンド・リバー社 四半期進捗

1. 要点(3行)

• 前期業績は減益着地: 2025年2月期は、大手ゲームメーカーの案件縮小や人材紹介の成約長期化が響き、営業利益は36.1億円（前年同期比11.9%減）と苦戦。
• 次期はM&A効果で急拡大を計画: 「手帳は高橋」で知られる高橋書店グループの買収（取得価額約95億円）を完了。2026年2月期は売上高600億円、営業利益50億円（38.3%増）と過去最高更新を見込む。
• 利益還元は維持・拡大: 業績は減益ながら、配当は前期比維持の41円を確保。来期は業績回復を前提に45円への増配を予定し、株主還元への姿勢を強調。

2. 直近の業績と進捗率

2025年2月期の連結業績は以下の通りです。

• 売上高: 502.7億円（前年同期比 1.0%増）
• 営業利益: 36.1億円（同 11.9%減）
• 経常利益: 36.9億円（同 10.7%減）
• 親会社株主に帰属する当期純利益: 22.5億円（同 15.3%減）

分析と勢いの変化: 通期計画に対する進捗率は、期末決算のため100%ですが、前年同期の増益基調（営業利益3.7%増）から一転して2桁減益に沈みました。特に下期にかけてゲーム分野の景気鈍化や採用市場の停滞といった外部環境の逆風を跳ね返せなかった印象です。

3. セグメント別のモメンタム

• クリエイティブ分野（日本）【減速】: 売上高352.1億円（0.7%増）、セグメント利益25.3億円（12.0%減）。映像制作は順調ですが、利益率の高いゲーム分野での大手案件縮小や、人材紹介の決定までの期間長期化が利益を圧迫しました。