GVA TECH株式会社は、「法とすべての活動の垣根をなくす」を使命に掲げるリーガルテック企業。主力の**「LegalTech SaaS事業」では、AI契約レビューや契約管理を行う法務オートメーション「OLGA（オルガ）」を開発・提供する。もう一つの柱である「登記事業」**では、オンラインでの商業登記申請支援や商標登録支援サービスを展開。主要顧客は法務部門を持つ中堅・大企業から、自社に法務機能を持たないスタートアップまで多岐にわたる。市場環境としては、リモートワーク普及によるSaaS需要増を背景に成長中だが、大手資本を含む競合の参入も激化している。
最新の有価証券報告書サマリー
出典：有価証券報告書（2025-12 期末、2026-03-24 提出）収益性
営業利益率
-20.4%
≧10%が優良
ROA
-21.8%
≧5%が優良
ROE
-70.1%
≧10%が優良
ROIC
-20.7%
≧7%が優良
成長性
売上高成長率
27.3%
≧10%が優良
営業利益成長率
—
≧10%が優良
EPS成長率
—
≧10%が優良
３行解説
- 第9期売上高は前年比27.3%増の約14.8億円と堅調な成長を維持し、主力SaaSのARRは約8.3億円に到達。
- 投資先行により約3.2億円の当期純損失を計上。自己資本比率が43.67%から17.52%へ急低下し、財務基盤が脆弱化。
- 営業CFの赤字幅は大幅に改善したものの、多額のソフトウエア投資を借入金で賄う構造であり、早期の黒字化が急務。
最新の決算短信サマリー
出典：決算短信（ 2025-12 通期 、2026-02-13 15:30 提出）進捗
1Q
営業利益
実績: -0.9億円 / 予想: -2.5億円
+12.6%
売上高
実績: 3.6億円 / 予想: 17.4億円
+58.0%
2Q
営業利益
実績: -1.5億円 / 予想: -2.5億円
+38.2%
売上高
実績: 7.5億円 / 予想: 17.4億円
+53.7%
3Q
営業利益
実績: -2.6億円 / 予想: -2.5億円
+33.6%
売上高
実績: 11.1億円 / 予想: 17.4億円
+38.4%
通期
営業利益
実績: -3.0億円 / 予想: 未開示
+42.3%
売上高
実績: 14.8億円 / 予想: 未開示
+27.3%
３行解説
- 増収・赤字幅縮小の着地: 2025年12月期は売上高14.83億円（前年同期比27.3%増）と成長を維持し、営業損失は3.02億円（前年は5.23億円の損失）へと大幅に改善。
- 2026年12月期の黒字化を公約: 次期予想において売上高20.96億円（41.3%増）、営業利益3,100万円を掲げ、創業以来の投資フェーズから利益創出フェーズへの転換を明示。
- 生成AIによる成長加速: 法務オートメーション「OLGA」等への生成AI実装を背景に、売上高40%超の成長と営業黒字の両立を目指す強気のガイダンスがサプライズ。
決算短信と発表後の株価反応
株価反応はTOPIX超過リターン（市場全体の動きを除いた個別の反応）
| 提出日 | 決算短信 | 営業利益 前年同期比 | 当日 | 1週間 | 1ヶ月 | 2ヶ月 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026-02-13 | 2025年12月期 通期 | +42.3% | +3.2% | -19.1% | -12.7% | — |
| 2025-11-14 | 2025年12月期 第3四半期 | +33.6% | +0.5% | -34.1% | -36.8% | -44.0% |
| 2025-08-14 | 2025年12月期 第2四半期 | +38.2% | +6.5% | +12.6% | +42.3% | +20.1% |
| 2025-05-15 | 2025年12月期 第1四半期 | +12.6% | +2.2% | -4.9% | +15.4% | +1.5% |
| 2025-02-14 | 2024年12月期 通期 | -25.7% | -8.9% | +13.3% | +1.6% | -4.0% |
有価証券報告書
2026-03-24 有価証券報告書－第9期(2025/01/01－2025/12/31)
2025-03-27 有価証券報告書－第8期(2024/01/01－2024/12/31)