ビザスク 四半期進捗

1. 要点(3行)

• 減収減益の着地ながら、純利益は増益： 営業収益は前年同期比3.0%減の24.5億円、営業利益は27.4%減の2.8億円と苦戦したが、税金費用の調整等により親会社株主に帰属する四半期純利益は34.9%増の0.8億円を確保した。
• 米国事業（Global ENS 海外）の低迷が重石： 国内事業やGlobal ENS日本事業は営業収益ベースで前年比+4%と堅調だったが、米国を中心とする海外事業が取扱高成長率△11%と振るわず、全体の業績を押し下げた。
• 通期計画達成には下期の加速が不可欠： 通期で営業収益9.1%増を見込む中、第1四半期（1Q）はマイナス成長からのスタート。調整後EBITDAも34.7%減の2.2億円に留まり、米国市場の回復とAI活用による生産性向上が急務となっている。

2. 直近の業績と進捗率

2026年2月期第1四半期の連結実績は以下の通りです。

• 営業収益： 24.5億円（前年同期比3.0%減）
• 営業利益： 2.8億円（同27.4%減）
• 経常利益： 3.0億円（同21.0%減）
• 親会社株主に帰属する四半期純利益： 0.8億円（同34.9%増）

通期計画（営業収益106.7億円、営業利益10.3億円）に対する進捗率：

• 営業収益：22.9%
• 営業利益：27.1%
• 前年同期の営業収益は25.2億円であり、今期の滑り出しは前年を下回る「減速」傾向にあります。利益面では進捗率25%を超えていますが、これはColeman社のソフトウェア減損損失（7,600万円）を特別損失に計上した一方、販管費の抑制や税金調整が寄与した側面があり、本業の勢いは慎重に見極める必要があります。

3. セグメント別のモメンタム

知見プラットフォーム事業の単一セグメントですが、領域別に明暗が分かれています。

• ナレッジプラットフォーム（国内事業会社向け）： 取扱高±0%、営業収益+4%と「底堅い」。組織体制の見直しにより既存顧客の深耕を進めています。