ＭＯＲＥＳＣＯ 四半期進捗

1. 要点(3行)

• 大幅増益の着地： 売上高は前年同期比1.3％減の255.7億円と微減ながら、営業利益は16.7億円（同50.2％増）と急拡大。販売価格の是正と販管費の抑制が大きく寄与した。
• 利益進捗率が極めて高い： 第3四半期時点で通期計画に対する営業利益進捗率が95.5％に達しており、期末に向けた業績上振れへの期待が極めて強い内容。
• グローバル拠点の再編加速： 中国拠点の解散・清算（無錫、天津）を進める一方、北米・メキシコでの統合・新設など、不透明な外部環境下で収益構造の最適化を断行している。

2. 直近の業績と進捗率

2026年2月期第3四半期（累計）の着地は以下の通り。

• 売上高： 255.7億円（前年同期比 1.3％減）
• 営業利益： 16.7億円（同 50.2％増）
• 経常利益： 17.9億円（同 32.3％増）
• 四半期純利益： 11.7億円（同 43.4％増）

通期計画に対する進捗率：

• 売上高： 70.1％（前年同期の進捗 75.4％と比較するとやや低め）
• 営業利益： 95.5％（前年同期の進捗 約80.0％に対し大幅に先行）
• 純利益： 90.4％（前年同期の進捗 約63.0％に対し大幅に先行）

売上高は自動車生産台数の減少により伸び悩んでいるが、利益面では前年を圧倒する勢いで推移しており、極めてポジティブな進捗状況にある。

3. セグメント別のモメンタム

• 日本（勢い：強）： 売上高163.4億円（前年同期比 0.0％減）、セグメント利益11.4億円（同 65.3％増）。自動車向けは低調だが、データセンター向けハードディスク表面潤滑剤やポリスチレン可塑剤用途の需要が回復。高付加価値品の構成比上昇と経費抑制が利益を押し上げた。