遠藤製作所は、高度な金属塑性加工技術(鍛造等)を中核とする金属製品メーカーです。
- 事業内容: 主にゴルフ事業、メディカル・航空機部品(ファインプロセス事業)、および自動車・二輪車向け鍛造部品やメタルスリーブ(メタル事業)を展開。
- 主要製品: OEM供給を中心としたゴルフクラブヘッド、人工関節等の医療機器部品、航空機用鍛造部品、OA機器用メタルスリーブ。
- 主要顧客: 住友ゴム工業(売上高の11.3%)、株式会社IHI(同10.5%)など。
- 競合環境: ゴルフ分野では中国メーカー等との価格・品質競争が激化しており、技術力による差別化とコスト低減が課題。
最新の有価証券報告書サマリー
出典:有価証券報告書(2025-12 期末、2026-03-25 提出)収益性
営業利益率
5.6%
≧10%が優良
ROA
3.8%
≧5%が優良
ROE
2.6%
≧10%が優良
ROIC
2.3%
≧7%が優良
成長性
売上高成長率
4.7%
≧10%が優良
営業利益成長率
-33.6%
≧10%が優良
EPS成長率
-46.4%
≧10%が優良
3行解説
- 売上高は182.4億円(前期比4.7%増)と増収を確保したが、原材料高や人件費高騰により純利益は6.0億円(同46.3%減)と大幅な減益。
- 2025年2月に日亜鍛工を9.2億円で買収し、建設機械や発電用タービン等の大型鍛造分野へ進出。成長に向けた事業ポートフォリオの再構築を加速。
- 自己資本比率は83.3%と極めて高く、財務基盤は強固。中期目標として掲げるROE 5.0%以上の実現に向け、収益性の回復が急務。
最新の決算短信サマリー
出典:決算短信( 2025-12 通期 、2026-02-13 15:30 提出)進捗
1Q
営業利益
実績: 2.2億円 / 予想: 13.0億円
-53.5%
売上高
実績: 45.9億円 / 予想: 180.0億円
+6.1%
2Q
営業利益
実績: 7.1億円 / 予想: 13.0億円
-19.7%
売上高
実績: 92.2億円 / 予想: 180.0億円
+7.3%
3Q
営業利益
実績: 9.7億円 / 予想: 13.0億円
-27.2%
売上高
実績: 136.5億円 / 予想: 180.0億円
+3.5%
通期
営業利益
実績: 10.3億円 / 予想: 未開示
-33.6%
売上高
実績: 182.4億円 / 予想: 未開示
+4.7%
3行解説
- M&Aによる増収と大幅な利益圧縮: 日亜鍛工株式会社の連結子会社化により売上高は182.37億円(前年比+4.7%)と伸長したが、円安による仕入価格高騰とタイの賃金上昇が響き、営業利益は10.27億円(同-33.6%)と大幅な減益となった。
- 主力セグメントの二極化: メタル事業は買収効果で18.3%増収と勢いづく一方、ゴルフ等のファインプロセス事業はモデル変更期とコスト増が重なり営業利益が26.0%減と足踏み状態にある。
- 2026年12月期の強気な回復予想: 親会社株主に帰属する当期純利益を前期比66.4%増の10億円とする強気の通期予想を公表。買収した日亜鍛工の通期寄与と生産効率化によるV字回復を狙う。
書類一覧
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有報
2026-03-25 2025-12 期末 有価証券報告書-第76期(2025/01/01-2025/12/31)
短信
2026-02-13 2025-12 通期 2025年12月期 決算短信〔日本基準〕(連結)
短信
2025-11-06 2025-12 第3四半期 2025年12月期 第3四半期決算短信〔日本基準〕(連結)
短信
2025-08-07 2025-12 第2四半期 2025年12月期 第2四半期(中間期)決算短信〔日本基準〕(連結)
短信
2025-05-08 2025-12 第1四半期 2025年12月期 第1四半期決算短信〔日本基準〕(連結)
有報
2025-03-27 2024-12 期末 有価証券報告書-第75期(2024/01/01-2024/12/31)
短信
2025-02-14 2024-12 通期 2024年12月期 決算短信〔日本基準〕(連結)